RMBS

RMBS評価システムは、RMBS（Residential mortgage-backed securities）の市場価格、RMBSの償還履歴データ等を用いて各種評価指標（理論価格、OAS[*1]、ZVO[*2]、WAL[*3]など）を算出するMicrosoft Excel®をインターフェースとするシステムです。
裏付資産となる住宅ローンのキャッシュ・フローについては、プリペイメント・モデルを用いて計算することが可能です。

• 金利モデルはBGMモデルを使用しています。
• プリペイメント率は、直接入力もしくはプリペイメント・モデルのいずれかの適用が可能です。
• OASを所与として、RMBSの価格を算出することも可能です。
• 貸付債権担保住宅金融公庫債券及び貸付債権担保住宅金融支援機構債券に対応しています。

*1 OAS : Option Adjusted Spread
*2 ZVO : Zero Volatility OAS
*3 WAL : Weighted Average Life

RMBS時価評価システムのシステム構成およびシステム画面のご紹介です。

RMBS評価システムと同じ計算ロジックを用いて、住宅ローンのキャッシュ・フロー評価のみを行うことも可能です。お気軽にご相談下さい。